Баденский государственный театр основан в 1808 году в Карлсруэ. В нынешнем виде существует с 1975 года около Эттлингер Тор как комплексное здание из двух зрительных залов по проекту Хельмута Бэтцнера. Большой зал вмещает 1002 зрительских места, Малый зал рассчитан на 330 мест. У центрального входа в здание театра расположена скульптурная композиция «Конь муз», созданная скульптором Юргеном Гёртцем.
В театре ставятся различные виды произведений одновременно — оперные и балетные постановки, а также театральные пьесы и мюзиклы. В состав театра включены Баденская государственная Капелла (Badische Staatskapelle) и Баденский государственный оперный хор (Badische Staatsopernchor).
Летом 2002 года интендантом театра стал Ахим Торвальд (Achim Thorwald), в конце сезона 2010-2011 он ушел на заслуженный покой — его сменил Петер Шпулер (Peter Spuhler).
Первый предшественник Баденского государственного театра был воздвигнут еще в 1808 году, под руководством городского архитектора Фридриха Вайнбреннера (Friedrich Weinbrenner), близ городского замка. В 1810 комплекс был переименован в Придворный театр (Großherzoglichen Hoftheater). 28 февраля 1847 в здании начался серьезный пожар; к сожалению, большая часть здания была изготовлена из легковоспламеняющихся материалов — вроде дерева и парусины; от театра практически ничего не осталось. Не обошлось и без жертв — 63 зрителя погибли во время пожара; из-за паники у выходов началось форменное столпотворение, и покинуть здание успели отнюдь не все. Как показало дальнейшее следствие, одной из главных причин массовой гибели зрителей стали двери театра — открывавшиеся внутрь; с тех пор именно во избежание подобных случаев входы и выходы в театрах планируются тщательнейшим образом.
В 1853 под надзором придворного архитектора Генриха Гёбша (Heinrich Hübsch) было завершено возведение нового здания. Простояло оно без малого 100 лет — до 1944 года; во время Второй мировой театр был разрушен во время авианалета. На том месте, где когда-то стоял театр, ныне находится Немецкий федеральный Конституционный суд. В 1964 году была завершена разработка проекта нового театра; строительство было завершено в 1975.
С 1977 каждый год в театре устраиваются «Генделевские дни» (Händel days); в 1985 году на их основе был создан «Генделевский фестиваль» (Händel Festival). Приурочен этот фестиваль к очередному дню рождения великого композитора — 23 февраля.